电力设备行业周报：钙钛矿产业化进展加速 天赐材料签订近160万吨电解液订单

　　光伏：纤纳光电发布全球尺寸最大的钙钛矿光伏商用组件：纤纳2.88m?组件功率为509.21W，效率为18.60%。这标志着钙钛矿光伏技术从实验室及中试阶段，向大规模商业化应用迈出坚实一步。目前钙钛矿领域呈现“技术突破、产业落地与供应链自主化并进”的强劲态势。在产业端，里程碑式跨越接连涌现：协鑫光电GW 级钙钛矿产线迎来历史性时刻：首片1150×2400mm 超大尺寸钙钛矿商业组件于江苏昆山正式下线。同时TCO 导电膜玻璃，已由金晶科技通过十年技术攻坚实现国产化突破，并将国产化率提升至95%以上，这一关键材料的自主可控为产业链安全提供了坚实保障。核心关注三大方向：1）供给侧改革下的产业链涨价机会，核心关注隆基绿能、晶澳科技、晶科能源、天合光能等；2）新技术背景下带来的中长期成长性机会，核心关注迈为股份、爱旭股份、聚和材料等；3）钙钛矿GW 级布局带来的产业化机会，核心关注金晶科技、万润股份、捷佳伟创、帝尔激光、京山轻机、德龙激光、曼恩斯特等。　　风电&电网：江苏盐城34.64GW 绿电直连方案印发；攀西特高压交流工程于10月31 日获省发展改革委核准批复。我们分析，规划量较大，且计划2026 年全面推开，海上风电发展有望加速。其中江苏海风产业链最为受益，包括海力风电、天顺风能、泰胜风能、中天科技、亨通光电等。绿电直连方案明确绿电来源、优化直连路径、降低应用成本，推动绿电直连规模化落地。绿电直连解决消纳，提升海风建设积极性。攀西特高压交流工程由2 座1000 千伏特高压交流变电站和502 公里1000 千伏交流线路组成，总投资约231.7 亿元，该项目预计2026 年上半年开工建设，建设工期约2 年。持续关注风机板块，看好2026 年双海&国内盈利提升共振，关注：金风科技、运达股份、明阳智能、三一重能等。关注海缆高压、柔直技术渗透率提升：东方电缆、中天科技、亨通光电。关注欧洲海风单桩产能紧张，国内企业加速出海：大金重工、天顺风能、海力风电等。国内外再次推动算力需求增长，建议关注金盘科技、明阳电气、申菱环境、高澜股份、同飞股份、禾望电气、科华数据、中恒电气等。Q4 特高压招标有望加速，关注平高电气、许继电气、中国西电、大连电瓷、国电南瑞、思源电气、华明装备、长高电新等。　　氢能：国家能源局：鼓励煤化工项目开展绿氢利用替代。据全球氢能，国家能源局近日下发《关于推进煤炭与新能源融合发展的指导意见》，意见提出：加快发展矿区光伏风电产业。鼓励拥有集中连片土地资源、具备良好电网接入条件的产煤地区，规划建设大型光伏基地，提升新能源规模化开发水平，在风力资源充沛的矿区及周边区域，有序推进集中式、分散式风电开发。建议关注优质设备厂商双良节能、华电重工、